Jungheinrich em processo de aquisição do grupo Storage Solutions

A Jungheinrich AG está em processo de aquisição do grupo Storage Solutions, um fornecedor líder de soluções de racking e automação de armazéns nos EUA, sedeado em Indiana, com o intuito de reforçar o seu acesso ao “atraente” mercado de armazenamento e automação dos EUA.

A Jungheinrich assinou um acordo de compra de ações com a Merit Capital Partners, a MFG Partners e a gestão da Storage Solutions para a aquisição de 100% do capital social da Storage Solutions. A contrapartida total acordada no âmbito do contrato de compra de ações consiste num preço de compra de aproximadamente 375 milhões de dólares (que está sujeito a ajustes finais) e de uma componente flexível e baseada no desempenho na faixa percentual média a alta de um só dígito do preço de compra, que pode ser alcançado pela gestão da Storage Solutions durante três anos após a conclusão da transação. Esta aquisição será financiada com os fundos disponíveis e débito com um impacto de alavancagem limitado.

Para a Jungheinrich, esta aquisição complementa a sua pegada global e reforça ainda mais a sua posição no mercado: é uma oportunidade única para entrar num grande segmento de mercado de crescimento rápido, com uma posição estratégica nos EUA. A cobertura de mercado da Storage Solutions proporcionará à Jungheinrich o acesso aos principais centros logísticos nos EUA e a oportunidade de apoiar a atual base de clientes europeia neste mercado.

A aquisição de uma plataforma de crescimento nos EUA também oferece um potencial adicional a médio prazo para construir uma presença nos países vizinhos, Canadá e México.

A aquisição será complementar e não terá qualquer impacto na parceria existente da Jungheinrich com a Mitsubishi Logisnext Americas (MLA), que continuará a ser a única atividade da Jungheinrich no mercado norte-americano de empilhadores.

Ao combinar a experiência e as capacidades de ambos os parceiros, a Jungheinrich e a Storage Solutions impulsionarão conjuntamente o desenvolvimento de soluções inovadoras de automação. A automatização de armazéns é uma prioridade tanto para os clientes da Storage Solutions como para a Jungheinrich, com um crescimento de mercado global esperado de 10% (CAGR) no período de 2021 a 2025.

“A aquisição de Storage Solutions é um passo importante na implementação da nossa estratégia para 2025+. É uma excelente oportunidade para expandir a nossa pegada geográfica nos EUA e adiciona uma forte plataforma estratégica de crescimento na automação de armazéns em toda a região. A Storage Solutions é um negócio bem estabelecido e bem-sucedido, com uma base de clientes atraente e uma excelente equipa de gestão. Vemos grandes oportunidades na combinação das capacidades de armazém e automação de ambas as partes em benefício dos clientes nos EUA, bem como dos nossos clientes europeus com operações na América do Norte.” sublinha Lars Brzoska, Diretor Executivo da Jungheinrich.

Já Kevin Rowles, Chief Executive Officer da Storage Solutions, refere que: “O próximo nível de crescimento da nossa indústria será impulsionado por uma necessidade crescente de automação de armazéns. A Storage Solutions estabeleceu capacidades sólidas no racking, bem como na automação e na digitalização que procuramos expandir ainda mais, uma vez que a procura está continuamente a acelerar, apoiada em fortes fundamentos subjacentes. Juntamente com a Jungheinrich, esperamos aproveitar as vantagens para um maior crescimento.”

O conselho executivo e o conselho de supervisão de Jungheinrich aprovaram a transação. A conclusão da aquisição, que deverá ocorrer no segundo trimestre de 2023, está sujeita a condições habituais de finalização, incluindo a receção do apuramento do controlo de fusões nos Estados Unidos.
A Morgan Stanley & Co. International plc está a atuar como consultora financeira da Jungheinrich e o Freshfields Bruckhaus Deringer como consultor jurídico, enquanto a Deloitte tem prestado apoio durante o processo de due diligence. A Baird está a atuar como consultora financeira da Storage Solutions e a Goodwin Procter LLP como assessora jurídica.